Seligsonin OMXH25-indeksiosuusrahasto (ETF) on edullisin tapa hajauttaa pienet osakesijoitukset kotimaisiin osakkeisiin.
Rahasto pyrkii seuraamaan Helsingin pörssissä noteerattavien osakkeiden OMX Helsinki 25 -indeksin tuoton kehitystä. OMX Helsinki 25 on indeksi, johon lasketaan 25 Helsingin pörssin vaihdetuinta osaketta. Suurimmalla 10 % painolla indeksi huomioi neljä suurta yritystä: Fortum, Nokia, Sampo ja UPM. 10 % paino rajaa yksittäisen osakkeen merkitystä indeksin kehityksen kannalta.
Seligsonin ETF-rahastoon sijoittamalla voit siis ostaa yhtä arvopaperia, mutta sijoituksesi hajautetaan 25 eri pörssiyrityksen kesken. Näin saat kaikki hajautuksen edut helposti: sijoituksen tuotto on vakaampi kuin suoraan osakkeisiin sijoittamalla.
Seligsonin rahasto on kaiken lisäksi erittäin edullinen. Rahaston hallinnointikulut ovat vain 0,11-0,18 % vuodessa. Tavallisen osakerahaston hallinnointikulut ovat kymmenkertaiset. Pitkäaikaisen sijoittamisen kannalta ETF on siis ylivertainen verrattuna aktiivisesti hoidettuun rahastoon.
Koska Seligsonin OMXH25-indeksiosuusrahasto on pörssinoteerattu ETF, voit ostaa sitä minkä tahansa pankin välityksellä. Sinun ei siis tarvitse itse olla Seligsonin asiakas. Todennäköisesti oma pankkisi ei suosittele tätä tuotetta, sillä pankkisi ei tienaa tätä rahastoa myymällä yhtä hyvin kuin myymällä omia osakerahastojaan.
lauantai 9. toukokuuta 2009
Rahastosäästäminen hajauttaa riskiä ajallisesti
Rahastosäästäminen on suosittu tapa sijoittaa osakerahastoihin. Rahastosäästämisen ideana on sijoittaa säännöllisesti - esimerkiksi kerran kuussa - pienehkö summa samaan sijoitusrahastoon.
Rahastosäästämisen etu syntyy riskin hajauttamisesta ajallisesti. Kun teet pieniä sijoituksia kuukausittain, ostat todennäköisesti osakerahaston osuuksia keskimääräiseen hintaan. Näin sijoituksesi eivät ajoitu poikkeuksellisen huonosti tai poikkeuksellisen hyvin. Tätä riskin ajallinen hajauttaminen tarkoittaa.
Useimmat pankit tarjoavat säästösopimuksia omiin rahastoihinsa varsin edullisesti. Usein säästösopimuksen tekevä asiakas saa merkitä pankin omia rahastoja edullisemmin, kuin jos hän tekisi kertaluonteisia rahaston merkintöjä. Tämäkin tekee rahastosäästämisestä fiksun vaihtoehdon.
Nyt kun osakemarkkinat ovat todennäköisesti ohittaneet syvimmän aallonpohjan, on hyvä aika aloittaa rahastosäästäminen. Todennäköisesti vielä lähikuukausina, ehkä koko vuoden ajan, markkinat ovat poikkeuksellisen volatiileja. Tämä tarkoittaa sitä, että osakkeiden kurssit heilahtelevat voimakkaasti. Tämä voimakas heilahtelu puoltaa riskin ajallista hajauttamista.
Tee siis nyt säästösopimus johonkin tuottoisaan osakerahastoon. Ja jos kurssit ottavat vielä syvän notkahduksen alaspäin, älä hermostu ja myy rahasto-osuuksia pois. Merkitse sen sijaan tavallista kuukausierääsi suurempi kertaluonteinen erä samaa rahastoa. Näin parannat entisestään mahdollisuuksia vauraustua pitkäjänteisen rahastosääästämisen avulla.
Rahastosäästämisen etu syntyy riskin hajauttamisesta ajallisesti. Kun teet pieniä sijoituksia kuukausittain, ostat todennäköisesti osakerahaston osuuksia keskimääräiseen hintaan. Näin sijoituksesi eivät ajoitu poikkeuksellisen huonosti tai poikkeuksellisen hyvin. Tätä riskin ajallinen hajauttaminen tarkoittaa.
Useimmat pankit tarjoavat säästösopimuksia omiin rahastoihinsa varsin edullisesti. Usein säästösopimuksen tekevä asiakas saa merkitä pankin omia rahastoja edullisemmin, kuin jos hän tekisi kertaluonteisia rahaston merkintöjä. Tämäkin tekee rahastosäästämisestä fiksun vaihtoehdon.
Nyt kun osakemarkkinat ovat todennäköisesti ohittaneet syvimmän aallonpohjan, on hyvä aika aloittaa rahastosäästäminen. Todennäköisesti vielä lähikuukausina, ehkä koko vuoden ajan, markkinat ovat poikkeuksellisen volatiileja. Tämä tarkoittaa sitä, että osakkeiden kurssit heilahtelevat voimakkaasti. Tämä voimakas heilahtelu puoltaa riskin ajallista hajauttamista.
Tee siis nyt säästösopimus johonkin tuottoisaan osakerahastoon. Ja jos kurssit ottavat vielä syvän notkahduksen alaspäin, älä hermostu ja myy rahasto-osuuksia pois. Merkitse sen sijaan tavallista kuukausierääsi suurempi kertaluonteinen erä samaa rahastoa. Näin parannat entisestään mahdollisuuksia vauraustua pitkäjänteisen rahastosääästämisen avulla.
torstai 7. toukokuuta 2009
Sijoittaminen kannattaa aloittaa nyt
Tällä hetkellä moni suomalainen säästää pankkitililleen pahan päivän - eli lähinnä työttömyyden - varalle. Pankkitilin talletuksille maksetaan kuitenkin minimaalisen pientä korkoa, joka ei välttämättä vastaa edes inflaatiota. Siksi kannattaa harkita sijoitusrahastoihin sijoittamista.
Nyt on erittäin hyvä aika aloittaa sijoittaminen. Kaksi kuukautta sitten olisi ollut vielä parempi aika. Valitettavasti optimaalisen alkamisajankohdan saa selville vasta jälkikäteen.
Sijoitusrahastoihin sijoittamisessa on se hyvä puoli, että sijoittaja hajauttaa omistuksensa monelle taholle. Taloudellisesti vaikeiden aikojen konkurssiriski ei siten ole sijoitusrahastoon sijoittajalle yhtä suuri vaara kuin suoriin osakesijoituksiin luottavalle.
Tänä vuonna osakkeiden kurssitaso on alhaisempi kuin vuosikausiin. Siksi nyt on hyvä aika aloittaa sijoittaminen: osta silloin, kun muut pelkäävät. Kun muut ovat pelottomia, ole valmis myymään.
Nyt on erittäin hyvä aika aloittaa sijoittaminen. Kaksi kuukautta sitten olisi ollut vielä parempi aika. Valitettavasti optimaalisen alkamisajankohdan saa selville vasta jälkikäteen.
Sijoitusrahastoihin sijoittamisessa on se hyvä puoli, että sijoittaja hajauttaa omistuksensa monelle taholle. Taloudellisesti vaikeiden aikojen konkurssiriski ei siten ole sijoitusrahastoon sijoittajalle yhtä suuri vaara kuin suoriin osakesijoituksiin luottavalle.
Tänä vuonna osakkeiden kurssitaso on alhaisempi kuin vuosikausiin. Siksi nyt on hyvä aika aloittaa sijoittaminen: osta silloin, kun muut pelkäävät. Kun muut ovat pelottomia, ole valmis myymään.
tiistai 5. toukokuuta 2009
Rahastosijoittajan neljä kuolemansyntiä
Vesa Puttonen ja Eljas Repo esittelevät mainiossa kirjassaan Miten sijoitan rahastoihin rahastosijoittajan neljä yleisintä virhettä. Heidän mukaansa nämä virheet ovat:
- Rahaston vertaaminen osakesijoittamiseen. Varsinkin Suomessa monet vertaavat rahastojen tuottoja pelkästään suoriin osakesijoituksiin, mikä ilmeisesti johtuu siitä, että ensimmäiset Suomen markkinoille tulleet sijoitusrahastot olivat juuri osakerahastoja. Kuitenkin nykyään on tarjolla monia muunkintyyppisiä rahastoja, kuten tästäkin blogista voit lukea.
- Sijoittaja odottaa osakesijoituksen nopeaa kaksinkertaistumista. On totta, että pörssissä voi tehdä pikavoittoja. Pikavoitot vaativat kuitenkin usein kovaa riskinottoa. Nykyään inflaatiokin on niin alhainen, että on realistista tyytyä aikaisempaa pienempiin nimellistuottoihin.
- Sijoittajat pitävät varojaan pankkitilillä. Suomalaiset säästävät yleensä pankkitilille, ja vain pieni osa säästöistä sijoitetaan rahastoihin.
- Rahastoja ostetaan aikaisemman kurssikehityksen perusteella. Vaikka kurssi olisi noussut voimakkaasti, ei se tarkoita sitä, että kurssi nousisi jatkossakin. Jonkin aikaa laskeneen rahaston arvo puolestaan voi kääntyä nousuun.
sunnuntai 3. toukokuuta 2009
ETF on indeksiosuusrahasto
ETF on lyhenne sanoista exchange traded fund, suomeksi ETF-rahastoista käytetään nimeä indeksiosuusrahasto tai pörssinoteerattu rahasto.
ETF poikkeaa tavallisista rahastoista siinä, että ETF-rahastoilla käydään kauppaa pörssissä. Perinteisiä sijoitusrahastoja ostetaan ja myydään pankissa, mutta ETF-rahastoja ostetaan pörssistä. Tällöin rahastoilla voi tehdä nopeampaa kauppa kuin pankkien välityksellä myytävällä rahastoilla, joiden arvo määritetään yleensä kerran vuorokaudessa. Koska ETF:n hinta määrittyy jatkuvasti kysynnän ja tarjonnan kautta, voi ETF:llä yrittää hyötyä myös pörssipäivän sisällä tapahtuvista kurssimuutoksista.
ETF on edullinen tapa tehdä esimerkiksi kehittyville osakemarkkinoille riskiä hajauttavia sijoituksia. Indeksiosuuksien hallinnointipalkkiot on nimittäin huomattavasti vastaavaa aktiivista osakerahastoa edullisempi. Hallinnointipalkkioiden edullisuus johtuu siitä, että ETF-rahastoja hallinnoidaan passiivisesti. Tällöin rahastonhoitaja ei valitse aktiivisesti osakkeita, vaan osakkeisiin sijoitetaan niiden indeksipainon mukaisesti. Tällöin sijoittajan ei tarvitse maksaa kallista asiantuntijapalkkiota rahastonhoitajalle. Myös aktiivisesta kaupankäynnistä aiheutuvat kulut jäävät syntymättä.
Näistä syistä johtuen hallinnointipalkkio vaihtelee yleensä 0,09% ja 0,80%:n välillä. Edullisimpia ovat suurten pörssien kehittyville markkinoille sijoittavat indeksiosuudet. Eksoottisemmille markkinoille sijoittavat ETF:t ovat vastaavasti kalliimpia. Kuitenkin ETF-rahastoa vastaavien aktiivisten rahastojen hallinnointipalkkiot ovat huomattavasti suurempia.
Vaikka ero ETF:n ja perinteisen rahaston kustannusten välillä voi tuntua pieneltä, näkyy jo prosenttiyksikön ero huomattavan suurena vaikutuksena vuosikymmenien mittaisia sijoituksia verrattaessa. Tämä johtuu korkoa korolle -efektistä. Tämän vuoksi ETF tuottaa pitkällä tähtäimellä huomattavasti vastaavaa perinteistä rahastoa suuremman tuoton.
Tavallisten indeksiosuusrahastojen lisäksi on olemassa myös vipua käyttäviä ETF-rahastoja. Tällaisia ovat esimerkiksi Tukholmassa noteerattavat XACT Bull ja XACT Bear -rahastot. Niiden arvo on sidottu OMXS30-indeksiin kuitenkin vipukerrointa käyttämällä.
XACT Bull on tarkoitettu niille sijoittajille, jotka uskovat kurssien olevan nousussa. Kun OMXS30-indeksi nousee prosentilla, nousee XACT Bull -indeksiosuusrahaston arvo 1,5 prosentilla.
XACT Bear taas on tarkoitettu sijoittajille, jotka pitävät kurssien laskua todennäköisenä. Kun OMXS30-indeksi laskee prosentilla, nousee XACT Bear -osuuden arvo 1,5 prosenttia. Näin XACT Bear -rahaston avulla voi tehdä voittoa myös laskevien pörssikurssien aikana.
ETF poikkeaa tavallisista rahastoista siinä, että ETF-rahastoilla käydään kauppaa pörssissä. Perinteisiä sijoitusrahastoja ostetaan ja myydään pankissa, mutta ETF-rahastoja ostetaan pörssistä. Tällöin rahastoilla voi tehdä nopeampaa kauppa kuin pankkien välityksellä myytävällä rahastoilla, joiden arvo määritetään yleensä kerran vuorokaudessa. Koska ETF:n hinta määrittyy jatkuvasti kysynnän ja tarjonnan kautta, voi ETF:llä yrittää hyötyä myös pörssipäivän sisällä tapahtuvista kurssimuutoksista.
ETF on edullinen tapa tehdä esimerkiksi kehittyville osakemarkkinoille riskiä hajauttavia sijoituksia. Indeksiosuuksien hallinnointipalkkiot on nimittäin huomattavasti vastaavaa aktiivista osakerahastoa edullisempi. Hallinnointipalkkioiden edullisuus johtuu siitä, että ETF-rahastoja hallinnoidaan passiivisesti. Tällöin rahastonhoitaja ei valitse aktiivisesti osakkeita, vaan osakkeisiin sijoitetaan niiden indeksipainon mukaisesti. Tällöin sijoittajan ei tarvitse maksaa kallista asiantuntijapalkkiota rahastonhoitajalle. Myös aktiivisesta kaupankäynnistä aiheutuvat kulut jäävät syntymättä.
Näistä syistä johtuen hallinnointipalkkio vaihtelee yleensä 0,09% ja 0,80%:n välillä. Edullisimpia ovat suurten pörssien kehittyville markkinoille sijoittavat indeksiosuudet. Eksoottisemmille markkinoille sijoittavat ETF:t ovat vastaavasti kalliimpia. Kuitenkin ETF-rahastoa vastaavien aktiivisten rahastojen hallinnointipalkkiot ovat huomattavasti suurempia.
Vaikka ero ETF:n ja perinteisen rahaston kustannusten välillä voi tuntua pieneltä, näkyy jo prosenttiyksikön ero huomattavan suurena vaikutuksena vuosikymmenien mittaisia sijoituksia verrattaessa. Tämä johtuu korkoa korolle -efektistä. Tämän vuoksi ETF tuottaa pitkällä tähtäimellä huomattavasti vastaavaa perinteistä rahastoa suuremman tuoton.
Tavallisten indeksiosuusrahastojen lisäksi on olemassa myös vipua käyttäviä ETF-rahastoja. Tällaisia ovat esimerkiksi Tukholmassa noteerattavat XACT Bull ja XACT Bear -rahastot. Niiden arvo on sidottu OMXS30-indeksiin kuitenkin vipukerrointa käyttämällä.
XACT Bull on tarkoitettu niille sijoittajille, jotka uskovat kurssien olevan nousussa. Kun OMXS30-indeksi nousee prosentilla, nousee XACT Bull -indeksiosuusrahaston arvo 1,5 prosentilla.
XACT Bear taas on tarkoitettu sijoittajille, jotka pitävät kurssien laskua todennäköisenä. Kun OMXS30-indeksi laskee prosentilla, nousee XACT Bear -osuuden arvo 1,5 prosenttia. Näin XACT Bear -rahaston avulla voi tehdä voittoa myös laskevien pörssikurssien aikana.
Tilaa:
Blogitekstit (Atom)